Wendy und ihre Brüder toben abends ausgelassen in ihrem Kinderzimmer herum, den Eltern ist das tolle Treiben viel zu laut und sie rufen ihre Sprösslinge zur Ruhe. Besonders von Wendy sind sie enttäuscht, denn von ihrer Ältesten haben sie erwartet, dass sie auf ihre beiden kleineren Brüder aufpasst: Sie soll endlich aufhören, sich wie ein Kind zu verhalten und Verantwortung übernehmen, auch in ein eigenes Zimmer soll sie demnächst umziehen. Den drei Kindern gefällt es gar nicht, getrennt zu werden und Wendy will auch überhaupt nicht erwachsen werden. Traurig gehen die drei zu Bett.
Doch diese Nacht wird alles verändern. Sie entdecken Peter Pan, der auf der Suche nach seinem Schatten ist, in ihrem Zimmer und gemeinsam mit ihm fliegen sie nach Nimmerland, dem Land wo keiner erwachsen wird. Wendy, die geniale Geschichtenerfinderin, soll dort den verlorenen Jungs mit ihren Erzählungen die Sehnsucht nach der Mutter erträglich machen und darf dort mit ihren Brüdern so viele Geschichten und Abenteuer erleben wie sie will. Davon wird es reichlich geben. Ihr Bruder John geht verloren, der böse Kapitän Hook entführt Wendy und will Peter Pan vernichten, Peters Feenfreundin Glöckchen bringt aus Eifersucht alle in große Gefahr und nur mit viel Unterstützung durch Tiger Lilli und die verlorenen Jungs – und die Trotteligkeit der übrigen Piraten – gelingt es ihnen Kapitän Hook zu besiegen.